福达合金：继续推动重大重组将打造一体化综合性氧化铝龙头公司

9月14日晚间，达夫合金发布《重大资产置换及发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易方案》等多则公告公司在完成对证监会重组事项反馈意见的回复和重组草案的更新后，继续推进这一重大重组事项

根据交易草案，公司目前的交易方案包括重大资产置换，发行股份购买资产，股份转让和募集配套资金四部分前三部分同时生效，互为前提本次交易完成后，上市公司将持有三门峡铝业100%股权，上市公司控股股东变更为锦江集团，实际控制人变更为罗正刚

具体而言，上市公司将其全部资产和负债作为设定资产，置换为对手锦江集团持有的三门峡铝业全部股份的等值部分其中，处置资产交易价格为10.3亿元，三门峡铝业公司100%股权交易价格为155.6亿元差额由上市公司以11.99元/股的发行价向晋江集团及三门峡铝业公司其他股东发行股份购买

此外，上市公司现控股股东，实际控制人王大武及其一致行动人王中南向锦江集团指定主体杭州科创合计转让7，656，301股，转让价格为24.82元/股，转让对价为1.9亿元上市公司还拟通过询价方式非公开发行股票募集配套资金，配套资金总额不超过30亿元，用于三门峡铝业公司子公司金鑫化工年产120万吨氧化铝项目及偿还银行贷款

交易草案显示，本次交易前，达夫合金的主营业务为R&D，生产和销售电触头材料，属于传统制造业由于市场空间小，品牌力弱等原因，公司原有业务增长乏力归母净利润由2019年的7317.88万元下降至2021年的5709.25万元，同期资产负债率由43.99%上升至59.89%再加上2020年公司非公开发行未果，公司急需改变主业轨迹，寻找新的增长空间

本次重组的对象为三门峡铝业公司，主营业务为氧化铝，氢氧化铝，烧碱，镓等产品的生产和销售通过本次交易，将盈利能力强，发展潜力大的氧化铝行业相关业务资产注入上市公司，从而实现上市公司主营业务的转型本次交易完成后，将成为大型一体化氧化铝生产，制造和销售企业

伴随着国内铝需求的不断增长，氧化铝作为生产电解铝的主要原料，需求量也将增加三门峡铝业公司凭借领先的技术，产能规模和资源优势，在氧化铝生产领域构筑了坚实的护城河其中，在工艺技术方面，三门峡铝业公司采用了独家优化的拜耳法工艺技术，单位产品工艺能耗低于300kgce/t—AO，低于国家一级能耗限额标准，能效水平行业领先，其氧化铝厂分布在河南，山西，广西，贵州等地，准确的停车地点具有资源优势，后来者很难获得同样的资源条件

值得注意的是，三门峡铝业公司凭借其在氧化铝及周边行业的深厚技术积累，充分利用了铝相关产业链的产品，取得了最佳的经济效益三门峡铝业公司除主营氧化铝和烧碱外，其控股和参股公司还生产电解铝，金属镓，氯气，氢气和甲烷氯化物，蒸汽，铁精矿等产品以金属镓为例，它只能在生产氧化铝的过程中从铝土矿中提取2021年，公司金属镓产量已达到约153吨，占国内原生镓总产量的30%以上镓可广泛应用于半导体，太阳能，电池等工业领域镓半导体化合物，主要是砷化镓和氮化镓，在新一代集成电路产业中起着非常重要的作用

公司表示，若本次交易完成，三门峡铝业将抓住下游市场对汽车轻量化铝，新能源，消费铝需求快速增长的机遇，在现有项目的基础上，探索扩大海外氧化铝产能，逐步完善铝产业链，向下游高端铝深加工延伸，探索实施高强铝合金，交通铝，光伏铝等新材料项目，同时，积极把握铝行业技术进步的大方向，优化创新能力，不断建设智能工厂，深化智能化，精益化生产，提升公司综合竞争力。